Pensionsplanung zwischen 55 und 65 neutral statt produktgetrieben

Die Frage Rente oder Kapital ist die teuerste Entscheidung Ihres Finanzlebens und sie ist unwiderruflich. Wer die Rente wählt, erhält Sicherheit und ein Einkommen bis zum Lebensende, bezahlt diese Sicherheit aber über den Umwandlungssatz. Wer Kapital bezieht, gewinnt Flexibilität und Vererbbarkeit, trägt dafür das Anlage- und Langleberisiko selbst.

Eine Bank, die Ihr Kapital anschliessend verwaltet, hat ein Interesse am Kapitalbezug. Eine Versicherung, die eine Leibrente verkauft, hat das umgekehrte Interesse. Wir haben keines von beiden. Wir arbeiten auf Honorarbasis und rechnen beide Varianten mit Ihren Zahlen durch, inklusive Partnerabsicherung, Teuerung und Steuerprogression im Bezugsjahr.

In der Praxis ist die Antwort selten entweder oder. Häufig trägt eine Mischform am besten, bei der ein Teil als Rente die Grundkosten deckt und der Rest als Kapital frei verfügbar bleibt.

Kapitalleistungen aus Vorsorge werden separat vom übrigen Einkommen, aber progressiv besteuert. Wer Pensionskassenkapital und mehrere Säule-3a-Konten im selben Jahr bezieht, zahlt deutlich mehr als nötig. Mit einer Staffelung über mehrere Steuerjahre lassen sich oft fünfstellige Beträge sparen.

Dazu kommt die Frage der Pensionskasseneinkäufe. Freiwillige Einkäufe sind vom steuerbaren Einkommen abziehbar und wirken am stärksten in Jahren mit hohem Einkommen. Nach einem Einkauf gilt allerdings eine Sperrfrist von drei Jahren für den Kapitalbezug, was in der Planung berücksichtigt werden muss.

Weil die Steuersätze kantonal und teils kommunal stark abweichen, prüfen wir auch, ob ein Wohnortwechsel vor dem Bezugsjahr eine Rolle spielt.